Петля затягивается: ядро Европы летит в долговую пропасть

Старушка Европа вновь заглянула в финансовую бездну, и увиденное повергло финансистов в шок. Пока евро падает до опасных минимумов, а котировки ведущих банков трещат по швам, аналитики заговорили о неминуемой «петле обреченности». На этот раз эпицентр шторма находится не на солнечных курортах Греции, а в самом сердце континента — во Франции и Великобритании.

Заокеанские акулы бизнеса уже бьют тревогу во все колокола. Инвестиционный гигант Franklin Templeton предупреждает: континенту грозит кризис, масштабы которого могут затмить кошмары прошлых десятилетий.

«Я не думаю, что кто-то действительно готов к долговому кризису в еврозоне версии 2.0, и этот кризис может оказаться значительно хуже, если он действительно произойдет», — заявила Bloomberg Сонал Десаи, глобальный директор Franklin Templeton по инвестициям.

Она подчеркнула, что французский долг более чем в десять раз превышает греческий долг 2010 года, поэтому простой спасительный план не рассматривается. Париж накопил астрономические 3,6 триллиона евро долгов, что составляет 119,1% ВВП. Уличные протесты осложняют проведение реформ, а доходность гособлигаций взлетела до 5% — таких значений страна не видела со времен кризиса 2008 года.

Только на выплату процентов по займам французское государство тратит 79,2 миллиарда евро, а в следующем году эта сумма может вырасти до 91 миллиарда. Французам уже закручивают гайки: растут ставки по ипотеке, жилье превращается в роскошь, а бюджетный дефицит превышает 5% ВВП. Эксперты Goldman Sachs допускают повышение налогов и пенсионного возраста, что сулит новые баррикады и столкновения с полицией.

По ту сторону Ла-Манша разворачивается не менее тяжелая драма. Британия впервые пробила психологический барьер: госдолг перевалил за 3 триллиона фунтов стерлингов, достигнув около 94% ВВП. Только за один сентябрь правительство заняло 24,5 миллиарда фунтов, а выплаты по процентам достигли рекордных для этого месяца 10,9 миллиарда.

Дефицит бюджета в период с апреля по сентябрь составил 97,8 миллиарда фунтов, превысив прогноз на 6 миллиардов. На этом фоне инфляция ускорилась до 3,5%, а правительству приходится выбирать между повышением налогов и сокращением расходов, что ударит по британским гражданам.

Премьер-министр Энди Бернем уже предупредил, что бюджет потребует «трудных решений». Неопределенность относительно дальнейшей политики, по словам Хеннинга Дидерихса из Института дипломированных бухгалтеров Англии и Уэльса, может раскрутить негативную инфляционную спираль, увеличить стоимость заимствований и подорвать доверие инвесторов.

Теневой канцлер казначейства Эндрю Гриффит заявил, что лейбористы потеряли контроль над экономикой. Директор по исследованиям TaxPayers' Alliance Дарвин Френд назвал происходящее свидетельством десятилетий финансовой несостоятельности и заявил, что налогоплательщики платят высокую цену за расточительство правительства.